최근 "소프트뱅크의 알리 지분은 2022년 12월 6~7% 에서 2023년 5월 0.5% 미만으로 떨어졌다. 약 반년 전 4.5% 안팎인 마윈의 지분율은 소프트뱅크를 제치고 알리바바그룹 1대 주주가 됐다"고 밝혔다. 그러나 알리바바는 지금까지 이 정보에 대해 아무런 공개도 하지 않았다. 남도 기자는 알리 측에 증거를 구했지만 원고를 발송하기 전까지 아직 응답이 없었다.
현재 알리의 최신 지분 정보는'2023 재무 연례 보고서'에서 나온 것이다.보고서에 따르면 소프트뱅크는 2023년 7월 12일 현재 회사 지분 13.9% 를 보유하고 있으며 여전히 회사 최대 주주이자 유일하게 지분 5% 이상을 보유하고 있다.그러나 지분 비율이 15% 미만이어서 소프트뱅크는 알리 이사회 멤버를 지명할 권리를 잃었다.이와 동시에 알리의 전체 리사 및 고위층 관리자의 합계가 2.2% 를 보유하였는데 그중 채숭신이 1.4% 를 보유하였고 나머지 고위층 관리자의 주식보유비례는 모두 1% 미만이였다.
2023년 7월 12일 현재 알리바바의 주요 주주 지분율.
마윈 지분 정보 4.8% 에 머물러
알리바바가 홍콩증권거래소에 복귀할 때 공개한 공모서에 따르면 2019년 11월 현재 알리바바의 지분 구조는 소프트뱅크가 25.8% 를 보유한 알리바바의 최대 기관 주주이다.알리바바 전임 리사국 주석 마윈이 6.1%, 당시 알리바바그룹 집행부주석이었던 채숭신이 2.0%, 기타 리사와 고급관리일군이 도합 0.9%, 기타 공중이 65.2% 의 주식을 보유하였다.
알리바바의'2020 재무연례 보고서'에 따르면 2020년 7월 2일 현재 알리바바의 지분 구조는 소프트뱅크가 24.9%, 알리의 전체 이사와 임원을 합쳐 7.4% 를 보유하고 있다. 이 중 마윈의 지분 비율은 4.8%, 차이충신의 지분 비율은 1.6% 다.알리바바에 대한 마윈의 지분율이 5% 이하로 낮아지고 이사회 구성원 및 임원을 맡지 않기 때문에 이후 알리바바는 마윈의 지분율을 공개하지 않는다.
2020 년 7 월 2 일 현재 알리바바의 지분 구조.
2021회계연도, 2022회계연도, 2023회계연도에 알리바바의 주요주주들은 모두 큰 변화가 없었다. 그중 소프트뱅크의 주식보유비례는 24.8% 에서 13.9% 로 낮아졌고 채숭신의 주식보유비례는 시종 1.4% 를 유지했다.
2021년 7월 (왼쪽), 2022년 7월 (오른쪽) 까지의 알리바바 지분.
실제로 2019년 스승의 날 알리 이사회 의장에서 물러난 이후 마윈은 대중 앞에 거의 모습을 드러내지 않았다. 단 몇 차례 모습을 드러낸 것은 대부분 공익, 농업, 교육과 관련이 있다.
2023년까지 마윈과 관련된 소식이 점차 많아지면서 마윈도 보기 드물게 알리 업무에 모습을 드러냈다.2023년 5월 하순, 업계에서 마윈이 타오톈그룹의 각 업무 책임자를 소집하여 작은 범위 내의 소통회를 열었다는 소문이 돌았고, 타오톈그룹을 위해 세 가지 중요한 방향을 제시했다: 타오바오 복귀, 사용자 복귀, 인터넷 복귀.2023년 11월 30일, 핀둬둬의 미국 주식 마감 시가가 알리바바를 추월하자 마윈은 보기 드물게 목소리를 내어 핀둬둬의 지난 몇 년간의 결책, 집행과 노력에 대해 축하를 표하고 직원들이 적극적으로 건설적인 의견을 제공하도록 격려했다.마윈은"누구나 소X를 했지만 내일 후천우를 위해 개혁할 수 있는 사람, 그리고 어떤 대가와 희생을 치르고 싶은 조직이야말로 존중된다.우리의 사명과 비전으로 돌아가 아리인, 화이팅!"최근 마윈이 지배하는 농업 새 브랜드'1미터 8센티미터'도 타오바오에서 조용히 오픈했다.이와 동시에 업계인사들은 알리바바가 지난 한해동안 취한 일련의 조직변혁배후에도 마찬가지로 마윈의 참여가 있다고 보편적으로 인정하고있다.
알리바바와 소프트뱅크'분가'가속화
한편 알리바바와 소프트뱅크 그룹 간의 관계는 약화되고 있다.일찍 2020년 6월 25일, 일본 소프트뱅크그룹 주석 겸 행정총재 손정의는 주주총회에서 알리바바 리사회에서 탈퇴하고 이날부터 효력을 발생한다고 밝혔다.손정의는 지금까지 가장 성공한 투자 중'졸업'이라고 밝혔다.앞서 소프트뱅크그룹은 마윈이 소프트뱅크그룹 이사에서 물러난다고 발표했으며 임기 마감일은 역시 6월 25일이다.
이어 알리바바는"손정의는 회사 이사회에 2020년 6월 25일부터 회사 이사회 직무를 사임할 예정이라고 통보했다.손정의는 2005년부터 본사 이사를 맡고 있다.손정의가 사임한 후 본사의 이사회는 독립이사 5명을 포함한 10명의 구성원으로 구성될 것이다.당사 조직 규칙 세칙에 따르면 소프트뱅크는 여전히 이사회 선거에 참여할 이사 1명을 지명할 권리가 있다"고 말했다.
소프트뱅크 그룹은 1981년에 설립된 종합적인 벤처 투자 회사이다.2000년에 소프트뱅크는 설립된지 1년밖에 안되는 알리바바에 2000만딸라를 투자했으며 2004년에 손정의는 재차 알리에 6000만딸라를 투자했다.2020년 6월 25일 손정의가 알리 이사회에서 탈퇴할 때까지 알리바바의 미국 주식시장 가치는 5959억 9000만 달러에 달했는데, 이를 계산하면 소프트뱅크의 알리 주식 보유 시가는 1537억 6000만 달러로 그 해에 투입된 자금에 비해 1900여 배 상승했다.
손정의는"가능한 한 장기적으로 알리 주식을 보유하고 싶다"고 밝혔지만 실적 보고의 지속적인 손실과 유동성 위기 속에서 소프트뱅크 그룹은 알리 주식을 팔아 구제할 수밖에 없었다.
소프트뱅크가 알리를 처음 줄인 것은 2016년, ARM을 인수하기 위한 자금 조달을 위해 세계 최대 벤처투자 펀드 비전을 설립했고, 소프트뱅크는 알리 주식 매각을 통해 100억 달러 이상을 현금화했다.2019년, 소프트뱅크는 알리의 미국예탁주식 7300만주를 재차 매각했는데 현금화금액은 130억딸라를 초과했으며 주식보유비례는 25.8% 로 낮아졌다.
2020년 이후 소프트뱅크의 알리에 대한 감자 진도가 빨라지자 소프트뱅크그룹은 알리 주식을 감자해 회사 주식을 환매하는 데 쓰겠다고 여러 차례 밝혔다.2020 년 5 월 18 일 소프트뱅크 그룹은 알리바바와 SB 클라우드의 주식을 매각하여 1 조 1 천억 엔의 자금을 확보했다고 발표했습니다.2022년 8월 10일, 소프트뱅크그룹은 리사회가 이미 앞당겨 주식을 알리바바 관련 약간의 선불선물계약 (일종의 파생상품) 에 결산하는것을 비준했으며 기껏해야 약 2억 4200만주의 본사미국예탁주식 (주당 8주의 본사보통주를 대표한다.) 과 관련된다고 선포했다.소프트뱅크그룹은 이번 알리 주식 매도의 목적은 현재 주식 환경의 심각한 도전에 대응하기 위한 것이며, 이 같은 선불 선물 계약 형식을 실물로 결제하는 것을 선택하면 향후 현금 유출에 대한 우려를 해소할 수 있을 것이며, 이러한 선불 선물 계약과 관련된 원가를 더욱 낮추고 심각한 시장에 대한 방호 조치를 공고히 할 수 있을 것이라고 공식 밝혔다.
이 조작으로 소프트뱅크는 알리 주식의 9% 를 줄여 2300억 위안을 초과했다.소프트뱅크그룹의 알리에 대한 지분율은 15% 이내로 낮아졌고, 소프트뱅크도 알리바바 이사진에 대한 지명권을 잃었다.
2023년 초 미국 증권감독관리위원회의 한 문서에 따르면 소프트뱅크는 이미 선불 선물계약을 통해 약 72억 달러 (약 495억 원) 상당의 알리 주식을 매각했다. 이는 소프트뱅크의 알리 지분이 결국 3.8% 밖에 남지 않을 것으로 보인다.
마윈은 알리의 1대 주주가 될 것인가?
업계 관계자들은 마윈이 지난 3년간 알리바바 지분을 크게 줄이지 않고 소프트뱅크그룹의 지분율이 3.8% 로 낮아진다면 마윈이 소프트뱅크를 대신해 알리바바의 단일 1대 주주가 됐다는 소식이 사실로 드러날 가능성이 높다고 보고 있다.
자신의 자금 압박으로 알리바바에 대한 소프트뱅크의 감자는 이미 확실한 추세이기 때문에 현재 가장 큰 수수께끼는 마윈이 지난 3년간 알리바바 주식을 감자했는지, 현재 알리바바에 대한 지분율이 얼마인지에 있다.
2023년 11월 16일, 미국증권거래소 (SEC) 가 공개한 문건에 따르면 마윈 가문의 신탁에 귀속된 두 실체는 11월 21일경 총 1000만주의 알리바바 주식을 매각할 것으로 예상된다.이번에 주식 매각과 관련된 실체는 JSP인베스트먼트 Ltd와 JC프로퍼티스 Ltd로, 두 회사는 각각 알리바바 주식 500만주를 매각한다.감독관리문건에 따르면 예기한 감액일은 11월 21일경이다.이 정보는 업계에서 마윈이 알리바바 주식을 매각할 계획이며 알리바바 미국 주식 주가가 폭락한 것으로 해석되고 있다.
11월 17일 저녁, 마윈가문의 신탁감소계획에 대해 마윈판공실 변호사는 이번에 공개한 매각계획은 하나의 선물계획이라고 명확히 대답했다.마윈은 알리를 확고히 긍정적으로 보고 있으며, 현재 주가는 알리의 실제 가치보다 훨씬 낮으며, 여전히 알리 주식을 확고히 보유할 것이다.
11월 22일, 알리바바그룹 동업자,수석인재관 장방은 내망에 글을 올려 이 일에 대해 상세하게 설명했다."마 선생님의 사무실은 국내외에서 농업 과학 기술과 공익 사업 등 프로젝트에 투자하기 위해 자금이 필요합니다. 올해 초 주식 중개인과 미국 SEC 10b5-1 규정에 따라 감자 계약을 체결했습니다. 규정에 따라 11월 중순에 이 전제 조건이 있는 미래 감자 계획을 대외에 공고할 것입니다.8월 당시 정한 매각 가격은 현재 주가보다 훨씬 높기 때문에 마 선생님은 한 주도 팔지 않았다!"
2024년 1월 23일 미국 증권감독관리위원회가 공개한 문건에 따르면 2023년 4분기까지 차이충신 가족펀드 블루폴은 알리바바 195만7500주를 매입해 시가가 약 1억5200만달러 (약 10억원) 에 달했다.한편 마윈은 4분기에도 알리바바 홍콩 주식 5천만달러(약 3억5천만원)어치를 사들였다고 매체는 전했다.
소프트뱅크그룹이 이미 알리의 창고정리에 접근했는지, 마윈이 알리바바의 제1대주주로 되였는지에 대해 원고를 발송할 때까지 알리측은 잠시 대답하지 않았다.
남도 기자는 차이충신과 마윈의 증자 외에도 알리바바 그룹도 큰 손으로 주식을 환매하고 있다는 점에 주목했다.1월 2일 저녁, 알리바바그룹은 일찍 향항증권거래소에서 공고를 발표하여 2023년 12월 31일까지 12개월간 회사가 95억딸라의 총가격으로 총 8억 979만주의 보통주 (1억 122만주의 미국예탁주에 해당) 를 환매했는데 이는 알리바바를 2023년에 환매강도가 가장 큰 중국인터넷상장회사로 만들었다.