ビットコインは再び大脱走を演じた。
8月5日午前、2時間弱の間にビットコインの価格は58300ドル付近から10%暴落し、52500ドル付近に飛び込み、午後には再び5万ドルを割り込んだ。発行時点でのビットコインの最新価格は50870.2ドルで、24時間で16.3%下落した。
イーサ坊やSOLなど他の暗号化通貨も免れず、下落している。Coinglassのデータによると、過去24時間で27万人以上が爆倉され、爆倉の総金額は10億2800万ドルだった。Alternative.meのデータによると、暗号化通貨恐怖と貪欲指数は「恐怖」状態に戻っている。
「投資家にとって、デジタル資産はリスクの高い投資資産であり、資産価格の下落幅と速度はいずれも伝統資産と顕著に異なり、背後にある権益メカニズム及び技術的依存と伝統的な投資資産も顕著に異なることを肝に銘じなければならない」とUweb校長、中国通信工業協会ブロックチェーン専門委員会の于佳寧共同主席は華夏時報記者に語った。
ビットコイン大飛び込み
この1週間、暗号化市場はここ1年で最大の下落を経験した。ビットコインは7万ドルから5万ドルに下落し、イーサ坊は3300ドルから2100ドルに下落した。
CoinGeckoのデータによると、暗号化市場の時価総額は8月5日午後に1兆9000億ドルを割り込み、24時間で16%を超えた。今年3月に2兆7700億ドルの時価総額高値を記録して以来、下落幅は30%を超えている。
8月に入ってから、米株式市場は大幅な回復が続き、景気後退の警報が市場パニックを引き起こした。これに先立ち、米国の7月の非農業就業人口は11万4000人増加し、2020年12月以来最低を記録した。失業率が4.3%に上昇したことを重ねて、潜在的な景気後退への懸念が深まり、市場ではFRBの利下げ行動が「遅すぎる」との見方が広がっている。
于佳寧氏によると、非農業就業データの発表後、米株先物は集団的に下落し、世界市場に波及し、アジア株式市場も大幅に下落した。このような世界的な市場変動は経済データがもたらす直接的な影響を反映し、将来の経済見通しに対する投資家の普遍的な懸念をさらに体現している。こうした中、デジタル資産市場は高リスク資産として波及を免れず、価格は大幅に下落した。
北京社会科学院の王鵬副研究員も華夏時報の記者に対し、FRBの利上げ予想が再び市場の議論の焦点となり、緊縮した金融政策が高リスク資産に明らかな打撃を与えたと述べた。また、暗号化された通貨に対する世界的な規制態勢も厳しくなり、中国、欧州、インドなどの国が規制措置を打ち出している。
10 xリサーチアナリストのMarkusThielen氏は、FRBが秋の利下げを示唆して経済の下落を止めることはできないと指摘し、株式市場がISM製造業指数の下落傾向に追随し、さらには来るべき衰退が予想され始めている場合、今後数四半期に株式が大幅に下落する可能性があると指摘した。このような状況が発生すると、ビットコインは大幅に売却され、その価格は5万ドルを下回ったり、さらに低くなったりする可能性があります。
下落のもう一つの理由は、米政府、Mt.Gox、ジェネシスを含む圧力によるものだ。7月31日、門頭溝Mt.Goxアドレスは2つのアドレスに3万4000枚のビットコインを転送し、約22億5000万ドルの価値がある。データによると、転出後、ドアヘッド溝Mt.Goxアドレスはまだ46162ビットコインを保有しており、約30億5600万ドルの価値がある。
また、イーサ坊現物ETFの資金流出も市場の懸念を呼んでいる。Farside Investorsのデータによると、米国現物イーサ坊ETFは発売以来累計5億112万ドルの純流出を記録し、うちグレーETHEは21億165万ドルの純流出を記録した。
王鵬氏はさらに分析し、技術分析の角度から見ると、暗号化通貨市場の取引量は最近低下し、放圧は明らかに増加し、多頭運動エネルギーは徐々に弱まり、空頭力が優位を占めていると分析した。市場のビットコインなどの暗号化通貨に対する自信は打撃を受け、特に破綻したジェネシスなどの機関が大量のビットコインを移転して債務を返済する行為は、市場のパニック感情をさらに激化させた。
「暗号化通貨市場の価格変動は極めて大きく、投資家は強いリスク耐性を備えなければならない」と王鵬氏は述べ、投資家は理性を保ち、盲目的な追随を避け、暗号化通貨のリスクと特性を十分に理解しなければならないと述べた。
MicroStrategyはビットコインの再購入を計画している
ビットコイン価格の下落に伴い、米株暗号通貨概念株も急落した。8月5日夜、米株式市場の前で暗号通貨概念株が下落し、MicroStrategyは17%超下落し、Marathon Digital、Coinbaseは14%超下落した。
米株式上場企業MicroStrategyはこのほど、より多くのビットコインを購入し、一般企業の用途に使用するために20億ドルの資金を調達するために、A種株式の売却を模索していると発表した。これに先立ち、MicroStrategyは今年6月、より多くのビットコインを購入するために5億ドルの無担保高級転換手形を発行し、1日後には発行価格を7億ドルに引き上げると発表した。
「上場企業の暗号化通貨への投資は多元化投資戦略の一部と見なしたり、新たな成長機会を求めたりすることができる」とサモア・クラウド・テクノロジー・グループの鄭磊首席エコノミストは華夏時報記者に語った。しかし、上場企業の暗号化通貨への投資にもリスクが高く、ビットコインの価格変動が大きいため、上場企業の財務状況に重大な影響を与えるため、慎重な評価と意思決定が必要だ。
データによると、MicroStrategyは現在、世界で最もビットコインを保有している上場企業だ。最新の財務報告書では、同社は今年第2四半期に、ビットコイン12222枚を8億5000万ドルで購入し、コストは約6万5900ドル/枚だったと発表した。今回の下落に伴い、MicroStrategyの今回の投資はすでに赤字状態にある。
7月31日現在、MicroStrategyは合計22万6500枚のビットコインを保有し、約146億ドルの価値がある。MicroStrategyがこれらのビットコインを購入する総コストは83億ドルで、ビットコイン1枚あたり平均約36821ドルです。注目すべきは、今年第2四半期にMicroStrategyが1億8000万ドルのデジタル資産減損損失を発表したことだ。
MicroStrategyのほか、テスラもビットコインへの投資に熱心だ。
7月24日、最新発表された2024年第2四半期の財務報告書によると、テスラは同四半期にビットコインを販売したり購入したりしておらず、8四半期連続で売買操作を行っていない。現在、テスラはビットコイン約9720枚を保有しており、購入コストは約3億3700万ドル。テスラが最後にビットコインを販売したのは2022年第2四半期で、同社は保有するビットコインの約75%を占める3万枚以上のビットコインを9億3600万ドルで販売した。
記者は、今年に入ってから、ビットコインを購入する上場企業が増えていることに気づいた。日株上場企業のメタプラネットは4月、企業の財務資産として10億円（約650万ドル）相当のビットコインを購入したと発表した。同社は7月22日、約2億円相当のビットコイン20.381枚を追加保有すると発表した。
「国や地域によって暗号化された通貨に対する規制政策が異なり、上場企業は関連法規や政策を遵守する必要があり、そうしないと法的制裁に直面する可能性がある」とカントシンクタンクの専門家で上海市光明弁護士事務所の陳喬弁護士は華夏時報の記者に語った。投資に失敗したり、市場にマイナスのニュースが出たりすると、会社の評判やブランドイメージを損なう可能性があります。
于佳寧氏によると、上場企業がビットコインなどのデジタル資産に投資することは、その多元化された資産配置戦略の革新的な試みと展望的な考え方を反映している。世界的な経済環境の不確実性の増加を背景に、企業はデジタル資産への投資を通じてより高いリターンを求め、伝統的な金融市場のリスクをヘッジしようとしている。
「しかし、上場企業のこのような投資行為にも顕著なリスクが伴う」と于佳寧氏は、投資が損失すれば、会社の利益状況に直接影響し、会社の財務状況を下げることができると述べた。投資損失が深刻であれば、会社の評判を損ない、会社の信用に影響を与え、会社の株主や顧客の会社に対する信頼を低下させる可能性もあります。